據(jù)行業(yè)媒體報(bào)道，工業(yè)級(jí)鹽酸鋰和電池級(jí)碳酸鋰均上調(diào)7000元/噸至66600元/噸和68100元/噸，供應(yīng)緊張局面進(jìn)一步加劇。稀土打黑行動(dòng)持續(xù)，直擊廢料回收加工產(chǎn)業(yè)鏈，更有針對(duì)性地排查私礦流入市場(chǎng)渠道，疊加企業(yè)節(jié)前補(bǔ)庫(kù)需求，稀土價(jià)格短期將有所提振。我們預(yù)計(jì)在新能源汽車需求高速增長(zhǎng)的背景下，四季度碳酸鋰價(jià)格將繼續(xù)穩(wěn)中有升，看好標(biāo)的天齊鋰業(yè)、贛鋒鋰業(yè)、正海磁材、西藏礦業(yè)。
鋰電池生產(chǎn)設(shè)備：作為新能源的重要根基以及工業(yè)4.0的實(shí)施方，鋰電設(shè)備企業(yè)持續(xù)受益于需求增長(zhǎng)及政策扶持。目前我國(guó)鋰電設(shè)備行業(yè)企業(yè)收入規(guī)模普遍在3億元以下，成長(zhǎng)空間巨大；大規(guī)模的投資高潮過后，預(yù)計(jì)未來會(huì)有行業(yè)洗牌，行業(yè)龍頭的市場(chǎng)占有率將持續(xù)提升；建議關(guān)注龍頭企業(yè)的發(fā)展機(jī)遇，相關(guān)受益標(biāo)的為贏合科技、先導(dǎo)股份、智云股份。
鋰離子電池：格林美與ECOPRO Co.， Ltd簽署合作，接手三星SDI公司的鋰電池前驅(qū)體制造項(xiàng)目；眾和股份擬向雅化集團(tuán)等發(fā)行股份購(gòu)買四川國(guó)理100%股權(quán)、四川華閩100%股權(quán)及四川興晟100%股權(quán)，此舉將大幅增加公司所掌握的的鋰礦資源。最看好鋰電隔膜材料市場(chǎng)，未來行業(yè)需求增速仍有望在30%以上。估計(jì)動(dòng)力鋰電池仍將處于高增長(zhǎng)周期，建議關(guān)注有望進(jìn)入全球主流動(dòng)力鋰電產(chǎn)業(yè)鏈并放量的隔膜和電解液公司，看好滄州明珠、新宙邦、天賜材料。
驅(qū)動(dòng)電機(jī)及充電設(shè)備：本周發(fā)改委正式印發(fā)電動(dòng)汽車充電基建發(fā)展指南，電動(dòng)汽車充電服務(wù)費(fèi)首次納入北京定價(jià)目錄，將于明年1月1日起實(shí)施；我們認(rèn)為充電領(lǐng)域正迎來政策與投資密集落地的高景氣度周期，建議關(guān)注彈性較佳的和順電氣、中恒電氣、特銳德、科士達(dá)。我們認(rèn)為電機(jī)電控有著凸出的技術(shù)門檻，明確的業(yè)績(jī)成長(zhǎng)性，以及堅(jiān)固的客戶壁壘，未來產(chǎn)業(yè)集中度將不斷提升。推薦國(guó)軒高科、大洋電機(jī)、匯川技術(shù)。
新能源汽車整車及關(guān)鍵零部件：廣州車展本周開幕，寶馬、奧迪、沃爾沃等豪華品牌以及北汽、江淮、吉利等自主品牌均有新車上市，各自的新能源戰(zhàn)略得到進(jìn)一步強(qiáng)化。投資方面，推薦宇通客車(全球新能源客車龍頭)、松芝股份(國(guó)內(nèi)領(lǐng)先的客車電動(dòng)空調(diào)供應(yīng)商)、均勝電子(全球領(lǐng)先的BMS供應(yīng)商)、江淮汽車(國(guó)內(nèi)領(lǐng)先的純電動(dòng)乘用車制造商)、上汽集團(tuán)(積極轉(zhuǎn)型新能源的傳統(tǒng)乘用車龍頭)，看好比亞迪(布局全產(chǎn)業(yè)鏈的新能源汽車龍頭)。
